«أوبن إيه آي» تحوّل دخول «شات جي بي تي» في خطة الـ20 دولاراً إلى عدّاد لـ«ديفين» و15 أداة تطوير أخرى
في مؤتمر «ديف داي» (DevDay) يوم 29 سبتمبر، أطلقت «أوبن إيه آي» خاصية «الدخول عبر شات جي بي تي» (Sign in with ChatGPT)، فأصبحت استدعاءات «ديفين» إلى نماذج «أوبن إيه آي» لصالح أي مشترك تُخصم من حصة ذلك المشترك في «شات جي بي تي»، من دون فاتورة منفصلة لواجهة برمجة التطبيقات (API). وجمعت «كوجنيشن» ملياري دولار بتقييم 48 مليار دولار في سبتمبر وتحتفظ بمنتجها، فيما تملك «أوبن إيه آي»، التي ينافس وكيلها «كودكس» «ديفين»، هذه الحصة.
Vincent Jiang · 3 min read
دخول واحد، و16 أداة، وبلا فاتورة ثانية
في «ديف داي» يوم 29 سبتمبر، أطلقت «أوبن إيه آي»$1.18T — «أوبن إيه آي», private, latest valuation $1.18T خاصية «الدخول عبر شات جي بي تي»، فبدأت خطة «شات جي بي تي» بقيمة 20 دولاراً تدفع ثمن منتج شركة أخرى 1. الدخول إلى «ديفين»، وكيل البرمجة من «كوجنيشن»~$10B — «كوجنيشن», private, latest valuation ~$10B، يعني أن استدعاءاته إلى نماذج «أوبن إيه آي» تُخصم من حصة «شات جي بي تي ورك» و«كودكس» في تلك الخطة: بلا مفتاح لواجهة برمجة التطبيقات ولا فاتورة ثانية 12. ويأتي «ديفين» ضمن 16 شريكاً عند الإطلاق، إلى جانب «نوشن»~$10B — «نوشن», private, latest valuation ~$10B و«فيرسل» و«لافابل»~$1.8B — «لافابل», private, latest valuation ~$1.8B 13.
تقييمان في شهر واحد بفارق يقارب عشرة أضعاف
أغلقت «كوجنيشن» جولة تمويل بأكثر من ملياري دولار بتقييم 48 مليار دولار في 8 سبتمبر، بعد أربعة أشهر من جولة بتقييم 26 مليار دولار، استناداً إلى معدل إيرادات سنوي تقول الشركة إنه ارتفع من 492 مليون دولار إلى نحو 900 مليون دولار 4. أما «فاكتوري»، أقرب المنافسين، فقد جمع 200 مليون دولار بتقييم 5 مليارات دولار في 15 سبتمبر، أي ثلاثة أضعاف تقييمه في أبريل 5.
مالك «كودكس» يمسك عدّاد «ديفين»
حصل «كودكس»، وكيل «أوبن إيه آي» ذاته والمنافس المباشر لـ«ديفين»، على ترقيات في «ديف داي» في صباح اليوم نفسه الذي انطلقت فيه قناة الفوترة 3. وأصبح الدخول عبر «شات جي بي تي» واجهة الفوترة لاستخدام «ديفين» لنماذج «أوبن إيه آي»، في وقت تدرّب فيه «كوجنيشن» نماذجها الخاصة للحد من اعتمادها على «أوبن إيه آي» و«أنثروبيك»$350B — «أنثروبيك», private, latest valuation $350B 4. وبالنسبة إلى «أوبن إيه آي» المقبلة على طرح عام، يبقى العمل المفوتر عبر الاشتراك أكثر ثباتاً من مفاتيح واجهة برمجة التطبيقات 3. ولم يُفصح عمّا يتبادله الطرفان، إن وُجد، فيما يشير التقرير المفصل الوحيد إلى غياب أي رسوم 6.
مضاعف منصة رغم هبوط الأسعار
يشمل التكامل الخطط المدفوعة فقط: «برو» بسعر 20 دولاراً، و«ماكس» بسعر 200 دولار، و«تيمز» بسعر 80 دولاراً تُضاف إليها 40 دولاراً لكل مقعد، مع سقوف أسبوعية يحددها المستخدم، عبر السحابة وسطح المكتب وواجهة سطر الأوامر (CLI) 6. وفي الشهر نفسه، طُرح «إس دبليو إي-2» (SWE-2) بتكلفة أدنى بنسبة 81% لكل مهمة مقارنة بسابقه، وفق أرقام «كوجنيشن» ذاتها، وبتكلفة أدنى بنسبة 64% من «فايبل 5.1» (Fable 5.1) لدى «أنثروبيك» في حدود نقطة قياسية واحدة 7؛ فيما يحصي التقرير المفصل خفضاً بنسب تصل إلى 70% 6. وكان «كيرسر» يحمل تقييماً بقيمة 50 مليار دولار مقابل إيرادات تتجاوز ملياري دولار قبل أن تدفع «سبيس إكس»+1.40% — «سبيس إكس», up 1.40 percent today 60 مليار دولار لاستحواذها عليه؛ واليوم بات مضاعف تقييم «كوجنيشن» أعلى 4.
عدّاد الدخول يتراوح بين 20 و200 دولار شهرياً
Data
| Value | |
|---|---|
| شات جي بي تي برو | $20/mo |
| شات جي بي تي تيمز | $80/mo |
| شات جي بي تي ماكس | $200/mo |
تقييم «كوجنيشن» البالغ 48 مليار دولار بين خروج بـ60 مليار دولار ومنافس بقيمة 5 مليارات دولار
Data
| التقييم | |
|---|---|
| كيرسر، بيعت إلى سبيس إكس | $60B |
| كوجنيشن، الجولة الخامسة | $48B |
| فاكتوري، جولة سبتمبر | $5B |
السيناريو المتفائل، ومعركة السكاكين
كان عرض ألتمان واضحاً: «هؤلاء يدفعون أصلاً ثمن اشتراك في الذكاء الاصطناعي، ولم يعد عليك الآن أن تغطي تكلفة رموزهم كي يبدأوا» 3. وقال رئيس «فاكتوري» إنه فصل مستشاراً بعد أن قبل وظيفة على صلة بالإيرادات لدى «كوجنيشن» خرقاً لاتفاقية السرية؛ وهو ما ينفيه المستشار و«كوجنيشن» 89. ووصف فينود خوسلا، المستثمر في الشركتين، «فاكتوري» بأنها «منافس متعثر من الصف الثاني»، فردّ شون ماغواير من «سيكويا» بأن الشركة «تجلس على سلاح نووي لإنهائهم» 8.
راقب الحصة، ثم الرفوف
سواء سُحبت الرموز من حصة الاستخدام أو فُوترت عبر واجهة برمجة التطبيقات، فهي تحرق رقاقات سيليكون مستأجرة. وتعد «كوجنيشن» أول عميل يشغّل رفوف «إنفيديا» من طراز فيرا روبين NVL72 في بيئة الإنتاج لدى «كورويڤ» (CoreWeave)، بقياس بلغ 4.8 أضعاف إنتاجية الرموز في الاستدلال (inference) على نموذج «إس دبليو إي-2» 10. أما انعكاس ذلك على الشركات المدرجة فيقود إلى «كورويڤ»](/markets/companies/coreweave)، المدرجة في بورصة ناسداك تحت الرمز CRWV، وإلى «إنفيديا»](/markets/companies/nvidia). راقب قراءتين: الرقم القادم لمعدل الإيرادات السنوي لدى «كوجنيشن»، وهل يبقى شركاء الإطلاق الـ16 أحراراً في التشغيل على نماذج «أنثروبيك» أو «جوجل»](/markets/companies/google). يبقى الوكلاء مستقلين. أما العدّاد فلا.
Deepdive
AI-generated from this story and its cited sources. Not investment advice.
