Une petite société de brevets fait peser une interdiction d'importation américaine sur la DRAM de Micron

L'ITC a officiellement ouvert l'enquête n° 337-TA-1523 visant Micron, Supermicro, HPE et Lenovo, six semaines après que Netlist a déposé sa plainte↗ ¹². Netlist, petite société de brevets sur les mémoires basée à Irvine et cotée de gré à gré, réclame l'interdiction d'importation aux États-Unis des modules DDR5 RDIMM et MRDIMM, ces modules enregistrés qui hébergent la mémoire de travail d'un serveur d'IA ¹³. « Nous comptons poursuivre nos efforts pour faire respecter nos droits face aux utilisateurs non autorisés comme Micron », a déclaré le directeur général C.K. Hong ¹.

L'ouverture de l'enquête ne décide encore rien : les défendeurs contesteront la contrefaçon, la validité des brevets et jusqu'à la sanction réclamée, et la commission, elle, n'accorde pas de dommages et intérêts — elle ne prononce que des interdictions d'importer ³. Micron n'a rien dit en public sur ce dossier et dispose de 20 jours pour répondre ⁴.

Samsung a acheté la paix pour 898 millions de dollars

Le modèle date du 5 août : ce jour-là, Samsung a mis fin à cinq ans de bras de fer avec une licence pouvant valoir jusqu'à environ 898 millions de dollars bruts↗, un engagement d'approvisionnement en mémoire de 1,5 milliard de dollars et une participation de 10 millions d'actions ⁴⁵. Aux termes de l'accord, Samsung s'est également engagé à fournir à Netlist documents et déclarations pour les procédures de l'ITC contre des tiers ⁴. Samsung a acheté son immunité et armé le plaignant : un ordre d'exclusion contre Micron ferait basculer les parts de la DDR5 vers le concurrent désormais titulaire d'une licence.

Les états de service de Micron face à ce même plaignant sont peu reluisants. En mai 2024, un jury texan a accordé 445 millions de dollars à Netlist pour contrefaçon volontaire de deux brevets DDR4, et la Cour d'appel fédérale américaine (Federal Circuit) a confirmé en février dernier un brevet de Netlist contre Micron ⁴. Deux des quatre brevets aujourd'hui invoqués — le '523 et le '366 — ont déjà survécu aux contestations en appel et devant l'office américain des brevets, selon Tech Times ⁴. Mais ce bilan joue dans les deux sens : le 2 septembre, la même juridiction a confirmé les décisions de l'office américain des brevets invalidant toutes les revendications contestées de trois autres brevets de Netlist↗ ⁶.

Une marge de 84,6 % dans la ligne de mire

Sur son trimestre clos le 28 mai 2026, Micron a réalisé 41,5 milliards de dollars de chiffre d'affaires, en hausse de 345,7 % sur un an, avec une marge brute de 84,6 % ⁷. Les résultats du quatrième trimestre seront publiés le 30 septembre↗, selon le calendrier propre du groupe ⁸. L'affaire vise la famille que Micron vient de couronner : un module DDR5 RDIMM de 512 Go présenté le 15 septembre, dont la production en volume est prévue pour le second semestre 2027 ⁹.

Qui achète de la mémoire paie

En janvier, les modules DDR5 RDIMM de 64 Go se négociaient à plus de 1 500 dollars et les modèles de 96 Go à plus de 3 200 dollars, pour des délais de livraison de 54 semaines, alors que plus de 75 % de la production de DDR5 était déjà réservée aux hyperscalers ⁴. TrendForce prévoit une nouvelle hausse de 13 à 18 % des prix contractuels de la DRAM pour serveurs au troisième trimestre, et les prix de détail allemands de la DDR5 ont atteint en août 4,86 fois leur niveau de juillet 2025↗ ¹⁰. Les constructeurs automobiles suppriment des équipements à mesure que le coût de la mémoire s'envole ¹¹.

Micron est le seul fabricant de DRAM ayant son siège aux États-Unis. Samsung, SK hynix et Micron pèsent ensemble environ 87 % des revenus du secteur ; le chinois CXMT, à 10 %, pratique des prix inférieurs de 5 à 10 % à ceux des acteurs en place ⁴¹². Le procès se tient généralement en moins d'un an, la décision définitive tombe en 12 à 16 mois, et tout ordre d'exclusion est soumis à un réexamen présidentiel de 60 jours au nom de l'intérêt public ¹³⁴.

Le seul fabricant américain de DRAM n'est plus qu'à une décision de l'ITC près de se voir exclu des serveurs d'IA américains. Si Micron fait le même calcul que Samsung, tout se terminera par une licence plutôt que par une interdiction — et le chiffre à surveiller, c'est le prix.