テスラ、オプティマス向けAI5チップのメモリーを半減 マイクロンは人型ロボに「200GB超必要」と主張

イーロン・マスク氏は10月1日、テスラがAI5チップのメモリー容量を半減させた↗と明らかにした。後継のAI6では3分の1に減らす。マスク氏はこの削減について「オプティマスの生産に必要な量を確保する唯一の方法だ」と述べた¹。AI5はテスラ▼−0.19% — テスラ, down 0.19 percent todayの自動運転とロボット開発を支えるプロセッサーで、オプティマス(Optimus)は同社の人型ロボットだ²。マスク氏は削減でコストが「大幅に」下がると説明し、ロボットの性能については「無視できる程度の影響にとどまると考えている」¹と語った。

オプティマスを大量生産する上での制約は、こうして計算力でも知能でもなく、メモリーに移った。スマートフォンやノートパソコンで幅広く使われる低電力DRAMである。マスク氏が応じた投稿はすでに試算を示していた。ロボットが100億台、1台当たり200GBなら必要なメモリーは計2兆GBになるが、世界のDRAMの年間生産量は約450億GBにとどまる、という¹。マスク氏は翌日、AI5のメモリー容量を96GBに引き上げた↗。最低構成のLPDDR5でテスラが唯一の買い手になるのを避けるためだ²。

メモリーを売る側は人型ロボの必要メモリーを「削ったAI5」の2倍と提示

米メモリーメーカーのマイクロン▼−1.08% — マイクロン, down 1.08 percent todayが同週、投資家に伝えた↗ところによると、人型ロボットには1台当たり200GB超のメモリーとテラバイト級のストレージが必要で、その水準は自動運転車に匹敵するという。さらに、フィジカルAI(physical AI)は2020年代末までに本格的なメモリー市場になるとの見通しも示した³。サンジェイ・メロトラ最高経営責任者(CEO)の示す仕様では、1台当たりのメモリーはテスラが削ったばかりのAI5チップの約2倍になる。この見解の対立では、どちらか一方がロボットの能力の源泉を誤ってみている。

マスク氏の削減擁護は技術論で通す。ロボットの性能を制約するのはメモリー容量ではなく帯域幅だ、という³。現在のオプティマスの生産量は、約5000台規模の初の大量部品発注にとどまると報じられており、年産100万台という公言目標とは大きな開きがある³。仕様をめぐる論争の行方は、まさにこの2つの数字の間にある。

量産への橋は借り入れで架ける

資金は9月29日に届いた。テスラはこの日、シティグループとウェルズ・ファーゴから計300億ドルの融資枠を確保↗した。同社によれば、この資金はロボタクシー「サイバーキャブ」、電気トラック「セミ」、オプティマスの増産に役立つ可能性があるという⁴⁵。新枠は50億ドルの既存融資枠に代わるもので、現時点では未引き出しだ。同社は今年中はこの状態を保つとみている⁴。2026年の設備投資は250億ドルの見通しで、2025年の85億ドルから大幅に増える⁴。

4~6月期には設備投資が営業キャッシュフローを上回り、テスラは2024年初頭以来初めてキャッシュフローがマイナスの四半期を計上した⁴⁹。

ロードマップはメモリー市場を二度通る

今週、そのメモリー市場を自ら動かしたのはマスク氏自身だった。中国の長鑫存儲科技(CXMT)がメモリーチップの設計で進展を発表したのを受け、氏は、スマートフォンやノートパソコンで使われる低電力メモリーの規格について中国が「急速に解決しつつあるようだ」と投稿し、一方で積層型の高帯域幅メモリー(HBM)の攻略はより難しいだろうとの見方も示した⁶。世界のメモリー大手3社、米マイクロン、SKハイニックス、サンディスクの時価総額はこの日、売りで合計1080億ドル目減りした↗⁶。米マイクロンは火曜日にさらに4.56%下落した↗⁷。

製品を出すためにメモリーを絞るのは、れっきとしたエンジニアリングの判断だ。量産の立ち上げを逃す代わりにそのトレードオフを選んだマスク氏は、評価に値する。ただ、この選択はメモリー不足を依存に置き換えた。オプティマスの命運はいま、今年のメモリー供給各社の価格付けと、本人の弁を借りれば中国が標準品チップをどれだけ速く習得するかにかかっている⁶。テスラは10月21日に第3四半期(7~9月期)決算を発表する↗⁸。この話を決めるのは損益計算書ではない。「無視できる」という見立てが買い手との接触に、そして道路との接触に耐えられるかどうかだ。